顾文宗的老拳师突然遭到了百武门弟子的攻击。幸运的是，王萍的女儿和罗烈的弟子被及时救出。他们知道自己年老体弱，没有足够的精力教罗烈武术。同时，他们担心邪恶派系会夺走全国冠军，所以他们告诉罗烈转到吴尚学校学习，希望能赢得冠军。在拜师途中遇到了条剧中饰演的歌女，拔剑相助。获救后，王金凤想委身，但罗烈心中有一个妹妹王萍，所以她拒绝了王金凤的爱。之后，罗烈屡遭百武门弟子骚扰，更被百武门援建的日本浪人打伤...

虽然胡金铨的《来跟我喝一杯》和张彻的《独臂刀》在上世纪60年代就已经流传到国外，但真正让武侠片冲击欧美市场的还是李小龙。1971年，《唐山兄弟》的诞生让欧美观众对香港电影产生了兴趣。于是，拍武侠电影，卖到海外，成了当时的一种潮流。这部由郑昌和执导的《天下第一拳》由金马奖得主江平和武侠巨擘罗烈主演，在海外也获得了一定的知名度。